Quand la finance et le développement se rejoignent, qu’est-ce que cela donne ? La finance à impact durable ! De quoi s’agit-il et quels en sont les enjeux ? Voyons cela tout de suite.
Qu'est-ce que la finance à impact ?
La finance est utile, mais elle l'est d'autant plus lorsqu'elle peut impacter l'économie réelle de manière juste et durable. Elle doit pouvoir prouver ses véritables effets bénéfiques. La finance à impact est une stratégie de financement ou d’investissement qui vise à accélérer cette mutation durable et juste de l’économie réelle.
La définition donnée par Finance for Tomorrow est la suivante :
« 𝘓𝘢 𝘧𝘪𝘯𝘢𝘯𝘤𝘦 𝘢̀ 𝘪𝘮𝘱𝘢𝘤𝘵 𝘦𝘴𝘵 𝘶𝘯𝘦 𝘴𝘵𝘳𝘢𝘵𝘦́𝘨𝘪𝘦 𝘥’𝘪𝘯𝘷𝘦𝘴𝘵𝘪𝘴𝘴𝘦𝘮𝘦𝘯𝘵 𝘰𝘶 𝘥𝘦 𝘧𝘪𝘯𝘢𝘯𝘤𝘦𝘮𝘦𝘯𝘵 𝘲𝘶𝘪 𝘷𝘪𝘴𝘦 𝘢̀ 𝘢𝘤𝘤𝘦́𝘭𝘦́𝘳𝘦𝘳 𝘭𝘢 𝘵𝘳𝘢𝘯𝘴𝘧𝘰𝘳𝘮𝘢𝘵𝘪𝘰𝘯 𝘫𝘶𝘴𝘵𝘦 𝘦𝘵 𝘥𝘶𝘳𝘢𝘣𝘭𝘦 𝘥𝘦 𝘭’𝘦́𝘤𝘰𝘯𝘰𝘮𝘪𝘦 𝘳𝘦́𝘦𝘭𝘭𝘦, 𝘦𝘯 𝘢𝘱𝘱𝘰𝘳𝘵𝘢𝘯𝘵 𝘶𝘯𝘦 𝘱𝘳𝘦𝘶𝘷𝘦 𝘥𝘦 𝘴𝘦𝘴 𝘦𝘧𝘧𝘦𝘵𝘴 𝘣𝘦́𝘯𝘦́𝘧𝘪𝘲𝘶𝘦𝘴. »
L’objectif de la finance à impact est bien sûr de générer des profits, mais pas seulement. L'argent ne peut plus se suffire à lui-même.
Aujourd’hui, la finance à impact, aussi connue sous le nom d’investissement à impact, prend en compte des critères sociaux, environnementaux et de gouvernance majeurs. En plus de l’objectif financier qui demeure, elle cherche à générer des impacts positifs, tant au niveau social qu’environnemental.
La finance à impact est une approche d'investissement qui conjugue performance financière et contribution positive mesurable aux enjeux sociaux et environnementaux.
Les principes fondamentaux de la finance à impact
Le Ministère de l’Économie nous indique que la finance à impact est une branche de la finance durable. Elle se distingue de la seule rentabilité financière par ses objectifs visant des performances concrètes sur de nombreux facteurs extra-financiers. La finance à impact désigne tout investissement recherchant à la fois la rentabilité économique et l’obtention mesurable d’un impact environnemental ou social positif.
La classification SFDR et ses différents niveaux
Pour bien comprendre la différence essentielle qui est l’apport de preuve des effets bénéfiques, il faut connaître la « classification » des investissements. C’est ce que nous appelons SFDR (Règlement sur la publication d’informations en matière de durabilité).
Les produits les plus connus sont les produits SFDR6 (du numéro de l’article correspondant). Ce sont tous les produits qui ne rentrent pas dans les deux champs suivants :
- SFDR8 : désigne les produits promouvant des caractéristiques durables.
- SFDR9 : le plus vertueux, désigne les produits ayant un objectif d’investissement durable, avec obligation d’explication méthodologique, d’évaluation et d’amélioration de critère, ainsi que de transparence.
La Finance à impact s’inscrit donc dans la catégorie SFDR9.
Capitaine PAT vous conseille : Avant d'investir, vérifiez le niveau SFDR du produit financier. Le SFDR9 garantit une démarche d'impact plus exigeante et transparente.
Une finance pour des objectifs humanitaires et d'avenir
La finance à impact est importante, car elle agit comme une finance à objectifs humanitaires. Elle vise à répondre aux enjeux globaux et à apporter le capital manquant aux projets jugés d’avenir. Il peut s’agir de projets concernant les énergies renouvelables, l’agriculture durable ou la solidarité intergénérationnelle.
La finance à impact : une obligation de résultat mesurable
La finance à impact porte bien son nom, car elle est étroitement liée à la mesure de l’impact qu’elle représente. Elle doit répondre aux exigences des investisseurs concernant les impacts réellement générés. Ce type de finance doit donc être en mesure de prouver les retombées environnementales et sociales en les quantifiant.
C’est là que réside toute la difficulté, car il peut parfois s’agir de retombées non palpables. Pour cela, les experts ont mis en place différentes méthodologies visant à évaluer la mesure des impacts via des indicateurs qualitatifs objectifs. Lors de la présentation du fonds, il est possible de connaître directement sur quel Objectif de Développement Durable (ODD) celui-ci apporte sa plus-value.
Les ODD sont des objectifs, au nombre de 17, pour un développement économique et social soucieux de respecter les populations et la planète. Ces objectifs ont été adoptés en septembre 2015 par United Nations dans le cadre de l’Agenda2030.
Découvrez les 17 Objectifs de Développement Durable.
La quantification des impacts est un défi majeur. Assurez-vous que les fonds dans lesquels vous investissez communiquent clairement sur leurs méthodologies de mesure et leurs résultats concrets.
La finance à impact pour un avenir meilleur
Et si le simple fait de placer son argent pouvait aider notre planète et nos semblables d’une manière générale ? C’est aujourd’hui l’objectif visé par la finance à impact ou finance verte. Ce type de finance souhaite répondre aux défis mondiaux auxquels nous sommes tous confrontés.
Ces défis incluent l’inégalité et la pauvreté, les problèmes liés au climat et à la dégradation de l’environnement, la paix ainsi que la justice. Ensemble, servons-nous de la finance à impact pour faire bouger les lignes, car au final, tout est interconnecté !
FAQ
Q : Quelle est la différence entre la finance durable et la finance à impact ?
La finance durable est un concept plus large qui intègre des critères ESG (Environnementaux, Sociaux, de Gouvernance) dans ses décisions d'investissement. La finance à impact, elle, va plus loin en cherchant à générer des impacts positifs et mesurables en plus de la performance financière, s'inscrivant dans la catégorie SFDR9.
Q : Quels types de projets sont financés par la finance à impact ?
La finance à impact soutient une grande diversité de projets. Cela inclut les énergies renouvelables, l'agriculture durable, la solidarité intergénérationnelle, des initiatives pour l'égalité ou la réduction de la pauvreté, et tout projet contribuant aux Objectifs de Développement Durable (ODD).
Q : Comment les impacts de ces investissements sont-ils mesurés ?
La mesure d'impact est cruciale. Des méthodologies spécifiques et des indicateurs qualitatifs objectifs sont utilisés pour évaluer et quantifier les retombées environnementales et sociales. Les fonds SFDR9 sont notamment tenus à une grande transparence sur cette évaluation.
Q : La finance à impact est-elle aussi rentable que la finance traditionnelle ?
L'objectif de la finance à impact est de générer des profits tout en produisant des bénéfices sociaux et environnementaux. Bien qu'elle ne sacrifie pas la rentabilité, elle vise une performance globale. De nombreuses études montrent que les investissements à impact peuvent être aussi performants, voire plus, que les investissements traditionnels sur le long terme.
Les piliers de la finance à impact : une approche holistique
Pour bien comprendre comment la finance à impact se distingue des autres formes d'investissement durable, il est essentiel de se pencher sur ses piliers fondamentaux. Contrairement à l'investissement socialement responsable (ISR) qui opère souvent par exclusion (en évitant les secteurs controversés) ou par inclusion (en retenant les entreprises aux meilleures pratiques ESG), la finance à impact va plus loin en cherchant activement à générer un changement positif et mesurable. Cela signifie que l'intentionnalité de l'impact est primordiale dès la conception de l'investissement. Chaque projet financé doit avoir un objectif clair et défini en termes d'impact social ou environnemental, en plus de sa viabilité financière.
De plus, la mesurabilité de cet impact est un critère non négociable. Les fonds ou projets labellisés « finance à impact » mettent en place des indicateurs de performance (KPIs) rigoureux pour évaluer concrètement les effets produits. Cela peut inclure des métriques comme le nombre de personnes ayant accès à l'eau potable, la réduction des émissions de carbone, la création d'emplois durables dans des zones défavorisées, ou encore l'amélioration de l'accès à l'éducation. Cette transparence et cette exigence de preuve sont ce qui confère à la finance à impact sa crédibilité et sa valeur ajoutée. Nous sommes à vos côtés pour vous orienter dans ces choix, au même titre que nous vous accompagnons pour votre PER militaire ou pour une assurance-vie militaire.
Enfin, la contribution additionnelle est un autre principe clé. L'investissement à impact doit permettre la réalisation d'actions qui n'auraient pas pu avoir lieu sans ce financement spécifique. Il ne s'agit pas de simplement soutenir des entreprises déjà vertueuses, mais bien de catalyser le changement et l'innovation dans des domaines où les besoins sont les plus criants. Cette approche différenciée permet de maximiser l'efficacité des capitaux alloués et d'assurer que l'argent investi contribue réellement à la résolution de défis contemporains. Que ce soit via des fonds dédiés ou des projets spécifiques, l'objectif est toujours de créer une valeur qui dépasse la seule rentabilité pécuniaire, en offrant des solutions tangibles aux problèmes de notre société. C'est l'essence même de notre démarche chez La Financière du Militaire, où nous cherchons toujours à concilier vos objectifs financiers avec vos valeurs, une approche que nous appliquons également pour des stratégies comme l'investissement locatif militaire.
Comment la finance à impact s'intègre-t-elle dans votre stratégie patrimoniale ?
Intégrer la finance à impact dans votre stratégie patrimoniale représente une opportunité unique d'aligner vos investissements avec vos convictions profondes, tout en poursuivant vos objectifs financiers. Pour les militaires, souvent investis dans des valeurs de service et de contribution à la société, cette approche prend un sens particulier. Il ne s'agit plus seulement de faire fructifier un capital, mais de le faire de manière responsable et significative. La diversification de votre portefeuille d'investissement via des produits à impact peut donc devenir un levier pour soutenir des causes qui vous tiennent à cœur, tout en cherchant à optimiser votre rendement sur le long terme. Nous veillons par exemple, pour votre Pack Épargne Militaire, à intégrer des solutions à forte valeur ajoutée.
Concrètement, l'intégration de la finance à impact peut prendre diverses formes : elle peut passer par des fonds d'investissement thématiques (énergie renouvelable, inclusion sociale, agriculture durable), des obligations vertes ou sociales, ou encore des participations dans des entreprises à mission. L'expertise d'un cabinet comme La Financière du Militaire est cruciale pour naviguer dans cet univers et identifier les opportunités les plus pertinentes pour votre profil d'investisseur et vos aspirations. Nous vous aidons à comprendre les différentes labellisations, les méthodologies de mesure d'impact, et à sélectionner les placements qui apportent une réelle plus-value extra-financière, sans compromettre la performance. Cela fait partie de notre offre globale, conçue pour les spécificités de la finance militaire.
Par ailleurs, la finance à impact n'est pas réservée aux grands investisseurs institutionnels. De nombreux produits financiers sont aujourd'hui accessibles aux particuliers, permettant à chacun de contribuer à cette dynamique positive. Nous vous éclairons sur les risques et les opportunités, afin que vos choix d'investissement soient éclairés et en adéquation avec votre situation. Que vous envisagiez une stratégie de Retraite Mutualiste du Combattant ou une optimisation de votre solde et primes, la dimension de l’impact peut être intégrée pour donner un sens plus profond à votre épargne et à vos investissements. En combinant performance financière et impact positif, vous construisez un patrimoine durable, en accord avec les défis de notre temps et vos valeurs personnelles.
